Vista, la petrolera fundada por Miguel Galuccio, emitió hoy US$400 millones en bonos bajo normativa de Nueva York. La deuda lleva una tasa del 7,875 % y vence en 2038. La colocación se realizó a 99,473 % del valor nominal, lo que implica un rendimiento de 7,95 %.
Detalles de la emisión
La nueva colocación complementa una emisión anterior de US$500 millones con idénticas condiciones. Con ambas tramos, el total de la serie que vence en 2038 asciende a US$900 millones. El rendimiento de la reapertura se mantuvo en 7,95 %, apenas distinto al de la emisión original, pese al alza reciente de los bonos del Tesoro estadounidense. El spread se redujo de alrededor del 3,5 % al 3 %, señal de una demanda constante por parte de los inversores.
"Los fondos serán destinados a continuar acelerando y ampliando el plan de desarrollo y crecimiento de Vista en Vaca Muerta", señaló la compañía en su comunicado.
Uso de los recursos y resultados recientes
Según la empresa, el capital recaudado financiará la expansión de sus operaciones en el yacimiento de Vaca Muerta. En el segundo trimestre de 2026, Vista produjo 156.000 barriles equivalentes de petróleo por día, un aumento del 32 % respecto al año anterior. Ese mismo período reportó un EBITDA ajustado de US$805 millones y generó US$491 millones de flujo de caja libre, sin contar la inversión para adquirir activos de Equinor. El ratio de apalancamiento neto cerró en 1,41 veces el EBITDA ajustado.
Con la ampliación de la deuda, la compañía refuerza su capacidad financiera para seguir desarrollando proyectos en Vaca Muerta, manteniendo una estructura de capital sólida.
